___喬飛____囧rz___ wrote:
目前我也在實驗這個方...(恕刪)

其實可以用定期定額的想法去看待
假設每個月可以拿出15K投資
那就簡單的配置一下,舉例
9000~8000=>扣5K
8000~7000=>扣7K
7000~6000=>扣9K
6000~5000=>扣11K
5000~4000=>扣13K
4000~3000=>扣15K
雖然每個月只能買些零股,但一路從高往下買,再往上買
其中的過程可累積一定的單位數,波段越大獲利越多
累積的過程還有股利可領相當划算
小聲的問:這難道是傳說中的"科學的投資方法"??

單筆的話最好還是堅持在安全的底部進場(漫長的等待)

能否確實執行?或許這才是最大的考驗。

ayz847 wrote:
能否確實執行?或許這才是最大的考驗。

這永遠是【投資與理財】中

最難的一門課
行至水窮處,與人云亦云。〔薪水是零元,還活得下去〕。
難以執行有可能是因為規則不盡合理,你的智商在跟你抗議..

或許可以配合均線法改良一下,例如十年線以下才開始照1:1.5:2的

比例分批買進,賣出也是往上1:1.5:2... 諸如此類的技巧




小綠鯨 wrote:
若把間距設在40-60 把資金分成10筆(60-40/2元=10) 漲二元賣一筆.跌二元買一筆.
來回操作,我希望一年能有7%的報酬率就心滿意足,若超過那就是老天爺厚愛賞賜的.


只有7%隨便買定存股都有...老老實實存就好

不用那麼累...


賺價差起碼要年化20%以上才考慮

因為你每天都要被凌遲

被心魔挑戰

想請教水云大~~

有看到一條件~~"於收益評價日之基金淨值需大於或等於基金之發行價格應為收益分配"

意思是說0050要是於收益評價日收盤價比淨值低~~當年就不配發股利??

是這樣嗎??~~謝謝
水云大
不是小弟愛跟您抬槓
不過看到您又把公式抬出來
小弟又忍不住要出來反駁一下

第一
 我比較好奇的是您真的有用過去的數字去驗證過您所謂"公式法"的獲利嗎?
 您能滿意如此時時盯住盤面的操作方式卻只得到大約定存股殖利率的報酬率嗎?
 過去一直未能得知您"公式法"的實際操作全貌
 如今看到您寫這麼清楚,小弟我待會就來幫您作驗證
第二
 您提到0050過去的年化報酬率約13~15%,這點似乎與事實不符
 0050過去八年來共配息14.6元,平均一年配息只約兩元不到
 以一支價格在50元上下波動的標的物來說,年化報酬率的殖利約4%左右而已
 以昨天收盤價51.5還原八年來的股利為66.1元,對照0050八年前剛上市的開盤價為37.1元
 八年下來的年化報酬率約為7.5%
 不過別忘了,昨天的收盤指數為7211,八年前0050剛上市那天開盤的指數為4881
 實際的年化報酬率能不能有這麼高,我保持高度的懷疑
 另外一個很簡單的邏輯
 如果0050真如您所說有年化13~15%的報酬率
 那麼定期定額就可以有13~15%了,何必買來賣去卻只得到一個腰斬的報酬率呢?

接下來我要花點時間用數字去驗證"公式法"的報酬率
由於0050是一支五十元上下的標的物,八年來最高72,最低28
所以我稍微將水云大的公式法改寫成
A:跌破65買一張 漲破70賣掉
B:跌破60買二張 漲破65賣掉
C:跌破55買三張 漲破60賣掉
D:跌破50買四張 漲破55賣掉
E:跌破45買五張 漲破50賣掉
F:跌破40買六張 漲破45賣掉
G:跌破35買七張 漲破40賣掉
H:跌破30買八張 漲破35賣掉
我想用這樣的改寫應該還算符合您文章中的買賣原則吧!
用這樣的買法在08年殺最低的時候一路買到底的平均成本顯然是不到五十元
而在07年最高點時也會賣到一張不剩,看起來似乎是佔盡了整個波段的便宜
假設我們在03年0050剛上市的時候就知道了這一切,然後用這個方法操作
會得到怎樣的報酬率呢?
在計算報酬率之前,
首先,我們為了要能買這(1+2+3+...+8)=36張0050
   期初必須準備至少有(65X1+60X2+55X3+....+30X8)=1500千元
   所以我以期初本金1500千元來試算
第二,以下所有成交價如果是跳空過關就用開盤價,如果是K棒過關就用關卡價

從93年至今可以得到下圖的結果
抱歉圖有點小,可到我的相簿看比較清楚
或者稍後有空我會在我的板上再整理一篇0050的文章會有較大的圖

很顯然的,即使我們在八年前0050開始上市的時候就已經知道未來的高低點
並針對這高低點分佈用水云大的方式作不同水位的持股調控
八年下來的年化報酬率只有5.73%
再扣掉0050每年本來就會有平均約4%的殖利率,
水云大的操作法大概只多增加了不到2%的報酬率
而且別忘了這個比較的基準是八年前37.1元的0050,當時大盤位置在4881
我有稍微概算了一下如果大盤回到八年前的位置的話,那麼年化報酬率大概只剩5%多一些
也就是這個操作法實際能多帶來約1%的報酬率
這當中還沒把八年來五十多次的交易成本算進去呢!

結論,水云大的公式法並沒有辦法為操作0050帶來超過殖利率的報酬
用公式法操作0050的結果只是多花時間在觀注盤面數字的跳動以及多花時間在進出市場
其失敗的原因,小弟在這篇拙作中有一些著墨
真正想在操作0050時能增加報酬
還是要把在相對低檔時的買進部位抱到相對高檔再賣出,然後再等待相對低檔的到來
這篇文章提到的方法平均都有10%以上的年化報酬率
也就是說這個操作方式大約會把原先4%殖利率的0050多增加約6%的獲利
而且八年下來只操作過九筆買賣
不用頻繁地進出市場,一個月只要看一次數據,獲利又比較多
何樂而不為呢?

如果認為小弟連結文章中的方法太複雜
(其實複雜部份在於決定中間值,但其實中間值捉差不多就行了,重點在於操作觀念要正確)
其實也可以作簡化
既然大家都認為0050的中間值約在50
那麼就50買1份,到55賣掉
   45買2份,到60賣掉
   40買3份,到65賣掉
以此方法,期初就該準備50X1+45X2+40X3=260千元
為了和上述水云的方法有共同的比較基準
所以進出場都以張數而非持股水位作計量基準

可以看到以這樣的操作方法經過八年的景氣循環還是可以得到大約10%的年化報酬率
而且總交易次數也才只有十幾次
而且如果是以持股水位的方式來操作的話,低檔時可以買到更多,等有高檔賣時差距更大
可以看到第一個方法期初本金1500K,在2008年買滿時還有約600K
而第二個方法期初本金為260K,在2008年買滿時還有約190K
顯然第二個方法在低檔的閒置資金比重較大(因為賺得較多,累積較多現金)
如果用持股比例下去作操作的話會有更大獲利
比如說50買15%,45買30%,40買45%之類的操作方法應該會更好

總之,越底部買越多,且要抱越久以收放大獲利之效,
而不是漲個幾趴還在相對低點就把難得出現的低點所買的股票給賣了
像2008年那種低點不是每年都有的
好不容易等到了低點,建立了大量的持股部份,卻在反彈個十幾二十趴就賣了
那是相當可惜的
同樣的
高點出現出脫持股之後,也是靜候相對低點出現,最起碼等到中間值出現才開始買進
而不是從高點稍微回檔就要開始建立持股部位
感謝 dreambuilder1977 大的努力

小弟打字過

若定儲利率數字超過 5,就不要用公式法了,錢拿去存定儲比較好

但一直是"感覺",找不到原因

經過 dreambuilder1977 大的精算
小弟終於知道原因了,謝謝
行至水窮處,與人云亦云。〔薪水是零元,還活得下去〕。
水云 wrote:
感謝 dreambu...(恕刪)


0050有其獨特的優點,也還有其他好用的地方,
要有多少的發揮,讓有心人去發掘吧~
片面的解讀也算有理,但著墨的法人也不是呆子~
茶好喝就喝茶吧~~覺得咖啡香醇,那就喝咖啡了~~
我的想法。
0050本來就是要給你進進又出出滴。
至於要天長地久常相左右不離不棄,
一定有比0050更適合的標的,
再說,現在也不是開始天長地久的時候。



文章分享
評分
評分
複製連結
請輸入您要前往的頁數(1 ~ 21)

今日熱門文章 網友點擊推薦!